5 Produtos de investimento para rentabilizar as poupanças

Com a chegada da primavera, pode ser uma altura propícia para organizares as tuas poupanças. E o que não falta no mercado são produtos de investimento para as rentabilizar, seja num período de tempo mais curto ou no longo prazo. Apresentamos-te cinco.

Porque é importante poupar?

Ao se constituir uma poupança, adia-se o consumo no presente para se que possa usufruir desse dinheiro no futuro, seja face a um imprevisto ou mesmo relativamente a algum bem que se queira adquirir (como uma casa ou um carro), ou ainda como forma de se manter um certo nível de vida na reforma.

Para diversas finalidades de poupança, seja qual for o motivo pelo qual se deseja poupar, existem diferentes produtos de investimento que se adequam a cada caso específico. Porém, antes de se falar em produtos de investimento financeiros, importa falar em hábitos de poupança. Fazer uma boa gestão do orçamento mensal é o primeiro aspeto (e o mais importante) a ter em conta quando se fala em poupança.

Primeiro que tudo: reduz os teus atuais encargos

Mesmo que os montantes das poupanças sejam baixos, criar hábitos mensais regulares é fundamental para garantir a saúde das finanças pessoais e assegurar que futuramente se consegue fazer face a despesas inesperadas.

Existem várias estratégias para conseguir poupar a cada mês, que poderão ajudar as pessoas menos disciplinadas a adquirir hábitos de poupança.

Mas uma forma inteligente de poupar, sem dúvida, passa pela redução de atuais encargos.

1. Contas-poupança: não têm riscos, mas também não rendem muito

As contas-poupança são o produto de rentabilização de poupanças mais simples que existe, não tendo riscos de perda de capital (o que para as pessoas mais avessas ao risco é mais adequado).

Algumas obrigam a que seja depositado um certo montante mínimo mensalmente, ao passo que outras permitem que o cliente deposite a quantia que quiser quando desejar.

As taxas de rentabilidade das contas-poupança são calculadas através da TANB (Taxa Anual Nominal Bruta), que é uma taxa fixa na qual é deduzida a retenção do IRS, acabando por se traduzir na TAEL (Taxa Anual Nominal Líquida).

O problema, hoje em dia, é que a maior parte destas contas estão a render juros abaixo de 1%, de maneira que se tornam apelativas apenas para uma poupança de curto prazo ou como fundo de emergência (por exemplo: se se abrir uma conta-poupança com 250 euros e cuja TAEL é de 0,359%, ao fim de 1 ano ficar-se-á com 250,90 euros).

2. Depósitos a prazo: optar por simples ou indexados?

Os depósitos a prazo são produtos igualmente simples, com poucos riscos e baixa remuneração, e dividem-se em dois tipos: os simples e os indexados.

Os depósitos a prazo simples consistem na entrega de fundos a uma instituição financeira de crédito que fica obrigada a reembolsar esses fundos no final de um período pré-determinado de tempo e a pagar uma remuneração designada de juro.

A título exemplificativo, um depósito a prazo simples com um investimento de 1000 euros, TANB de 1,35% a 3 anos, teria um rendimento total líquido, no final do período de, 1.029,57 euros.

Por sua vez, nos depósitos a prazo indexados a remuneração está associada, total ou parcialmente, à evolução de outros instrumentos ou variáveis económico-financeiras, como são os casos dos preços de uma ação ou de um cabaz de ações, o valor de índices acionistas ou a cotação de taxas de câmbio. A remuneração destes só é calculada no fim do prazo, após ser conhecida a evolução das variáveis a que estão indexados, não sendo geralmente permitida a mobilização antecipada.

Os depósitos a prazo indexados têm TANB mais apelativas do que os simples, mas acabam por ter um pouco mais de risco.

3. PPR: o mais comum dos produtos de investimento de longo prazo

Os Planos Poupança Reforma (PPR) são produtos financeiros de médio ou longo prazo que podem contribuir para financiar um complemento de reforma e simultaneamente fazer face a situações de necessidade.

Um PPR pode ser considerado como um fundo de investimento convencional, mas com condições de movimentação mais restritivas. Este produto de investimento possui algum risco de capital, pois depende de fundos mobiliários e de pensões.

Normalmente, o prazo mínimo é de 5 anos e a rentabilidade média anual pode ir até aos 3%. Apesar de este ser um produto dedutível em sede de IRS, apresenta comissões entre 0,5% a 2%.

4. Certificados de Aforro ou do Tesouro

Os Certificados de Aforro ou do Tesouro são instrumentos de dívida criados com o objetivo de captar a poupança das famílias. São distribuídos a retalho, ou seja, colocados diretamente juntos dos aforradores e têm montantes mínimos de subscrição reduzidos.

Estes produtos de investimento só podem ser emitidos a favor de particulares e não são transmissíveis exceto em caso de falecimento do titular.

Os valores de subscrição mínimos são de 100 euros e geralmente os máximos rondam os 250 mil euros, sendo que as taxas de juro costumam ser revistas trimestralmente (no caso dos Certificados de Aforro) ou anualmente (nos Certificados do Tesouro).

Estas soluções estão isentas de qualquer tipo de comissões e é possível realizar mobilizações antecipadas sem penalizações.

5. Obrigações do Tesouro: o principal instrumento utilizado pelo Estado português

As obrigações do Tesouro são produtos de dívida emitidos pelo Estado cujo risco, designado por risco de crédito, está relacionado com uma eventual falência do Estado português, situação em que este deixará de pagar os créditos.

Esta solução tem também associado um risco de mercado/preço que estipula que, uma vez transacionadas em bolsa, é possível vender obrigações acima ou abaixo do preço da compra.

Geralmente possuem uma rentabilidade líquida mínima de 1,6% e detêm prazos de aplicação entre 5 a 10 anos e montantes mínimos e máximos entre 100 euros a 1 Milhão de euros.

As Obrigações do Tesouro possuem uma opção de venda antecipada sempre que estejam em alta (idêntico ao mercado de ações) e o risco de perda total do valor investido é praticamente impossível, o que são benefícios a assinalar.

Contudo, do lado das desvantagens assinala-se o facto de implicarem o pagamento de comissões, o que faz com que o lucro auferido acabe por diminuir.

Pequenas poupanças mensais podem fazer grandes diferenças no futuro

Relativamente a produtos de investimento, não existem soluções milagrosas no mercado (pelo menos de risco reduzido) que garantam elevados retornos. Por isso, importa, acima de tudo, fazer uma boa gestão do dinheiro a cada mês, poupando, na medida do possível, para garantir que as finanças sejam sempre “à prova de emergências” e que permitam desfrutar de uma reforma descansada.

Para além dos produtos de investimento descritos, existem ainda outros no mercado que também geram poupanças, como é o caso dos Fundos de Tesouraria, assim como soluções mais inovadoras, tais como os empréstimos P2P (peer-to-peer). No entanto, as escolhas devem ser feitas de acordo com a disponibilidade financeira e os objetivos (e perfil de risco) de cada pessoa.